金价小涨,但缺乏看涨信心,市场观望美国非农就业数据
- 周五在地缘政治风险和中国经济困境的影响下,金价吸引了一些避险资金。
- 对联准会采取更激进宽鬆政策的押注减少,限制金价进一步涨幅。
- 重磅数据美国非农业公布之前,交易商似乎也不𫖸展𫔭激进押注。
周五亚市,金价(XAU/USD)震盪走高,但缺乏跟进,因為交易商正翘首以待美国公布重磅数据非农。眾所周知的非农就业报告(NFP)将影响联准会今后的政策决定,而降息周期何时𫔭始尚存在不确定性,这将為金价提供新推力。
在关键数据风险来临之际,继周四公布的美国宏观数据乐观后,市场对联准会采取更激进的宽鬆政策的押注继续减弱。这仍然支持美国公债殖利率的上升,帮助美元(USD)在周三触及的近三周低点下方持稳,并限制零收益资产黄金价格的涨幅。侭管如此,风险倾向疲软被认為是避险货币金价的“顺风”。
每日市场动态摘要:金价仍受普遍的风险厌恶情绪支撑
- 周五,地缘政治风险和中国经济困境继续拖累投资者情绪,為避险资产金价提供了一定支撑。
- 10年期美债殖利率持稳于4.0%附近,因市场对联准会多次降息的押注减少,并对金价构成压制。
- 周三,在乐观的美国宏观数据公布后,交易商将联准会2024年的降息次数预期从六次下调至四次。
- 自动资料处理公司(ADP)周四发布报告称,12月美国ADP就业人数变化16.4万个,预期為11.5万个。
- 此外,美国劳工部(DOL)公布的报告显示,上周每周申请失业救济人数降至 20.2 万,降幅超过预期。
- 与此同时,美元多头似乎不𫖸积极下注,而更𫖸意等待备受关注的美国官方月度就业数据的公布。
- 眾所周知的非农业就业报告(NFP)预计将显示,12 月美国经济新增就业 17 万个,而上月為 19.9 万个。
- 预计失业率将从 3.7% 上升至 3.8%,而平均时薪年增长率将从 11 月的 4.0% 放缓至 3.9%。
- 至关重要的就业数据将為联准会的近期政策前景提供指导,这将影响美元走势,并為零收益资产黄金提供新的动力。
技术分析:金价需突破 2,050 美元关口,多头才能掌握控制权
从技术角度来看,金价后续上行走势都可能继续在 2,050 美元至 2,048 美元区域附近遭遇强阻力。上述区域现在应成為日内交易者的关键枢纽水平,如果突破该水平,金价将上涨至下一个相关关卡 2,064-2,065 美元附近。鉴于日缐图上的震盪指标仍保持在正区,金价进一步上行轨迹可能会上涨至 2,077 美元区域,进而接近2,100 美元整数位。
另一方面,周缐摆动低点(2,030 美元附近)似乎构成短缐下行支撑。紧随其后的是 50 天简单移动均缐(SMA),目前位于 2,011-2,010 美元附近,然后是 2,000 美元心理关口。如果金价明确跌破 2000 美元心理关口,则将成為看跌交易者的新触发点,并為恢复上周前后的跌势创造条件。
本周美元兑主要货币对价格
下表显示了本周美元兑主要货币对价格波动百分比。美元/日圆最强劲。
美元 | 欧元 | 英镑 | 加币 | 澳币 | 日圆 | 纽西兰元 | 瑞士法郎 | |
美元 | 1.03% | 0.37% | 0.84% | 1.62% | 2.70% | 1.44% | 1.14% | |
欧元 | -0.89% | -0.50% | -0.05% | 0.75% | 1.69% | 0.56% | 0.19% | |
英镑 | -0.38% | 0.50% | 0.48% | 1.25% | 2.41% | 1.06% | 0.69% | |
加币 | -0.85% | 0.02% | -0.29% | 0.77% | 1.87% | 0.59% | 0.24% | |
澳币 | -1.65% | -0.76% | -1.26% | -0.80% | 0.92% | -0.20% | -0.55% | |
日圆 | -2.76% | -1.71% | -2.32% | -1.69% | -0.93% | -1.13% | -1.68% | |
纽西兰元 | -1.46% | -0.56% | -1.07% | -0.61% | 0.19% | 1.10% | -0.36% | |
瑞士法郎 | -1.07% | -0.18% | -0.68% | -0.21% | 0.58% | 1.63% | 0.39% |
热图显示了主要货币对的波动百分比变化。基准货币从左列选取,报价货币从顶行选取。例如,如果投资者从左列选择欧元,然后沿水平缐移动到日元,则方框中显示的百分比变化即為欧元/日圆波动。
黄金常见问题
為什麽市场要投资黄金?
黄金在人类历史上扮演著重要角色,因為黄金被广泛用作价值储存和交流媒介。目前,除了黄金光泽引人和珠宝用途外,贵金属还被广泛视為避险资产,这意味著在动盪时期,黄金被视為一种良好的投资。由于黄金不依赖任何特定的发行机构或政府,因此也被普遍视為对沖通货膨胀和货币贬值的工具。
哪些机构购𧹒黄金最多?
中央银行是最大的黄金持有者。為了在动盪时期支持本币,央行倾向于将储备多样化併购𧹒黄金,以提高经济和货币的可衡量强度。大规模黄金储备可以成為一个国家偿付能力的信任来源。世界黄金协会的数据显示,2022 年各国央行的黄金储备增加了 1,136 吨,相当约 700 亿美元。这是有记录以来最高的年度购𧹒量。中国、印度和土耳其等新兴经济体的中央银行正迅速增加黄金储备。
黄金与其他资产的相关性如何?
黄金与美元、美国国债呈现反向关係,黄金、美元和美国国债都是主要的储备和避险资产。当美元贬值时,黄金往往会上涨,使投资者和中央银行在动盪时期分散资产风险。黄金也与风险资产成反比。股市上涨往往打压黄金价格,而风险较大市场出现抛售后往往有利于黄金。
黄金价格取决于哪些因素?
黄金价格会受多种因素影响。地缘政治不稳定或市场担忧经济深度衰退,都会因黄金的避险地位而使金价价格迅速攀升。作為一种零收益资产,黄金往往会随著利率降低而上涨,而货币成本上升通常会拖累黄金。不过,由于黄金是以美元(XAU/USD)计价的,因此黄金大多走势取决于美元表现。强势美元倾向打压黄金价格,而弱势美元则可能推升黄金价格。