美国密西根消费者信心指数公布前,美元/印度卢比震盪走低
- 美元温和下跌,印度卢比维持积极态势。
- 印度央行行长达斯表示,在持续实现 4% 的通膨目标之前,谈论降息还為时过早。
- 投资人将聚焦在美国1月密西根消费者信心指数初值,以寻求新的交易动能。
周五,美元小幅下跌,印度卢比获得动能。然而,由于美国经济数据向好,美国公债殖利率上升,印度卢比上行空间可能会受到限制。此外,由于印度是全球第三大原油消费国,红海地缘政治紧张局势导致的油价反弹也可能对印度卢比构成压力。
印度储备银行(RBI)行长达斯(Shaktikanta Das)周四在达沃斯论坛表示,在持久实现通膨目标之前,谈论削减关键政策利率还為时过早。当被问及 2024 年下半年是否有可能降息时,印度央行行长斯说,预计 2024-25 财年的平均通膨水准将达到 4.5%,这将取决于许多因素。他进一步指出,央行的重点是继续积极抑制通膨,并持续将 通膨水准降至 4%。
周五稍晚将公布美国密西根消费者信心指数初值和成屋销售数据。联准会成员戴利(旧金山联邦储备银行)和 M. Barr(理事会成员)将发表演说。若美国经济数据强于预期以及联准会官员延后升息预期,可能会对印度卢比造成一定的抛售压力。
每日市场动态摘要:印度卢比在多重不利因素下维持脆弱
- 印度储备银行(RBI)1月发布公告称,印度预计在2024-25年经济成长至少将达到7%,高于印度储备银行12月预期。
- 印度储备银行发布公报强调,从消费到投资的转变是推动印度经济成长的关键因素。
- 达斯表示,消费者物价指数(CPI)通膨已从乌克兰-俄罗斯冲突期间的峰值7.8%降至印度储备银行2-6%的目标范围内。
- 美国截至 1 月 13 日当周初请失业金人数从前值 20.3 万降至 18.7 万,高于市场预期的 20.7 万。
- 续请失业金人数為 180.6 万人,高于预期 184.5 万人。
- 1 月费城联邦储备银行製造业调查从 12 月的-12.8 升至-10.6。
- 亚特兰大联邦储备银行(Fed)主席拉斐尔-博斯蒂克(Raphael Bostic)预计,决策者将在今年第三季啟动降息,因為通膨正在接近央行的目标。
- 芝加哥商品交易所联准会观察工具显示,联准会基金期货市场的定价显示,联准会最早将于 3 月首次降息的机率在57%。
技术分析:印度卢比维持震盪于 82.80 至 83.40 区间
印度卢比日内交投坚挺。美元兑印度卢比仍震盪于数月震盪区间 82.80 至 83.40 区间。日缐图显示,美元兑印度卢比保持在关键的 100 期指数移动均缐 (EMA) 上方。然而,14 天相对强弱指标徘徊在 50.0 中缐附近,显示短期方向不明。
第一个上行阻力将出现在交易区间的上边界 83.40 附近。若美元/印度卢比出现跟进𧹒盘都将為测试2023年高点83.47铺平道路,随后是84.00整数关。下档方面,初步支撑位在 83.00 心理关口。如果美元/印度卢比明确跌破 83.00,则将跌至 82.80(交易区间下限,1 月 15 日低点),最后跌至 82.60(8 月 11 日低点)。
今日美元兑主要货币对价格
下表显示了今日美元兑主要货币对价格波动百分比。美元兑欧元最弱。
美元 | 欧元 | 英镑 | 加币 | 澳币 | 日圆 | 纽西兰元 | 瑞士法郎 | |
美元 | -0.08% | -0.03% | 0.02% | -0.05% | 0.08% | 0.18% | 0.01% | |
欧元 | 0.08% | 0.05% | 0.08% | 0.02% | 0.16% | 0.26% | 0.09% | |
英镑 | 0.03% | -0.05% | 0.05% | -0.04% | 0.11% | 0.21% | 0.03% | |
加币 | -0.01% | -0.08% | -0.03% | -0.07% | 0.07% | 0.18% | 0.00% | |
澳币 | 0.06% | 0.01% | 0.07% | 0.07% | 0.14% | 0.24% | 0.07% | |
日圆 | -0.08% | -0.16% | -0.09% | -0.08% | -0.14% | 0.10% | -0.07% | |
纽西兰元 | -0.18% | -0.26% | -0.20% | -0.18% | -0.25% | -0.10% | -0.17% | |
瑞士法郎 | -0.01% | -0.06% | -0.03% | 0.00% | -0.08% | 0.10% | 0.17% |
热图显示了主要货币对的波动百分比变化。基准货币从左列选取,报价货币从顶行选取。例如,如果投资者从左列选择欧元,然后沿水平缐移动到日元,则方框中显示的百分比变化即為欧元/日圆波动。
印度卢比常见问题
驱动印度卢比的关键因素是什麽?
印度卢比是对外部因素最敏感的货币之一。原油价格(印度高度依赖进口石油)、美元价值(大部分贸易以美元进行)和外商投资水准都会对印度卢比波动产生影响。印度储备银行(RBI)直接干预外汇市场以维持汇率稳定,以及印度储备银行设定利率水平,也是影响印度卢比的主要影响因素。
印度储备银行决策如何影响印度卢比?
印度储备银行(RBI)积极介入外汇市场,以维持汇率稳定,进而促进贸易。此外,印度储备银行也试图透过调整利率将通膨维持在 4% 的目标水准。印度储备银行上调利率通常会使印度卢比走强。这是受到 “套息交易”的作用,即投资者在利率较低的国家借款,然后将资金投放到利率水平相对较高的国家,并从中获利。
影响印度卢比的宏观经济因素有哪些?
影响卢比币值的宏观经济因素包括通膨、利率、经济成长率(国内生产毛额)、贸易帐和外资流入。印度经济成长水准越高,海外投资就越多,推高印度卢比的需求。贸易帐赤字减少最终会导致印度卢比走强。印度利率上升,尤其是实际利率(利率减去通膨)上升对印度卢比也是有利的。市场维持风险环境会导致更多的外国直接投资和间接投资(FDI 和 FII)流入,这也有利于印度卢比。
通货膨胀如何影响印度卢比?
当印度通膨水准处在高位,特别是如果通膨水准相对高于与印度同类的国家时,通常会对印度卢比产生负面影响,因為这反映了供过于求导致的货币贬值。通货膨胀也会增加出口成本,导致更多印度卢比出售外国进口商品,这对印度卢比构成利空。同时通膨上升通常会导致印度储备银行上调利率,由于国际投资者对印度卢比的需求加大,印度卢比看涨。通膨处在较低水准时,则会产生相反的影响。